Моделі ціноутворення фінансових опціонів як інструментів хеджування ризиків

Скорочена інформація про документ
dc.contributor.authorКлючка Ольга Володимирівнаuk_UA
dc.contributor.authorБогріновцева Людмила Миколаївнаuk_UA
dc.contributor.authorKliuchka Olha Volodymyrivnaen_EN
dc.contributor.authorBohrinovtseva Liudmyla Mykolaivnaen_EN
dc.date.accessioned2024-04-25T11:34:03Z
dc.date.available2024-04-25T11:34:03Z
dc.date.issued2019
dc.description.abstractМетою статті є дослідження існуючих моделей ціноутворення на ринку фінансових опціонів як інструментів хеджування ризиків. Проаналізовано методологічні напрацювання у сфері поведінки учасників ринку цінних паперів та досліджено існуючі моделі ціноутворення на ринку фінан­сових опціонів. На даний час в Україні ринок торгівлі фінансовими деривативами, а отже, і ціноутворення на них, розвивається фрагментарно, і сьогодні це перешкоджає його стрімкому розвитку. Розглянуто найбільш поширені на сьогоднішній час моделі ціноутворення опціонів та основні особливості організації торгів опціонами на українських торговельних майданчиках. Обґрунтовано підхід до оцінки вітчизняної практики функ­ціонування строкового ринку цінних паперів, виявлено можливості та доцільність хеджування його учасниками ризиків шляхом застосування фінансових опціонів та розробки пропозицій щодо вдосконалення відповідної практики. The article is aimed at researching existing models of pricing in the market of financial options, considered as the risks hedging instruments. The meth­odological developments in the sphere of behavior of participants at the se­curities market are analyzed and existing models of pricing in the market of financial options are explored. Nowadays, the Ukrainian market of trade with financial derivatives along with pricing on them develops fragmentary, which impedes its rapid development. The most common models of pricing for op­tions and the main features of trading with options at Ukrainian trading plat­forms are considered. The approach to evaluation of the national practice of functioning of the terminal market of securities is substantiated, opportuni­ties and expediency of risks hedging by its participants through application of financial options and development of proposals on Improvement of relevant practices are identified.
dc.description.sponsorshipКлючка О. В. ORCID: https://orcid.org/0000-0003-3903-7487
dc.identifier.citationКлючка О. В. Моделі ціноутворення фінансових опціонів як інструментів хеджування ризиків / О. В. Ключка, Л. М. Богріновцева // Бізнес Інформ. – 2019. – № 2. – С. 390–395.
dc.identifier.doihttps://doi.org/10.32983/2222-4459-2019-2-390-395
dc.identifier.issn2222-4459 (Print)
dc.identifier.issn2311-116X (Online)
dc.identifier.urihttps://ir.dpu.edu.ua/handle/123456789/2366
dc.language.isouk_UA
dc.publisherБізнес Інформ
dc.relation.ispartofseries№ 2.
dc.relation.isreferencedby1. Мандельброт Б., Хадсон Р. Л. (Не) послушные рынки: фрактальная революция в финансах / пер. с англ. М. : Из­дательский дом «Вильямс», 2006. 400 с. 2. Петерс Е. Хаос и порядок на рынках капитала. Новый аналитический взгляд на циклы, цены и изменчивость рынка. М. : Мир, 2000. 333 с. 3. Дмитриева Л. А., Куперин Ю. А., Сорока И. В. Методы теории сложных систем в экономике и финансах // Междисциплинарность в науке и образовании : труды Все­российской научно-методической конференции (Санкт -Пе­тербург, 11–13 октября 2001 г.). СПб., 2001. С. 29–50. 4. Black F., Scholes M. The pricing of options and corporate Liabilities. Journal of Political Economy. 1973. Vol. 81. P. 637–654. 5. Іващук Н. Л. Моделі оцінювання нестандартних опціонів із стохастичною змінністю ціни базового активу. Вісник Львівської державної фінансової академії. Серія «Еко­номічні науки». 2008. № 14. С. 203–211. 6. Cox J., Ross R., Rubinstein M. Option pricing: a simplified approach. Journal of Financial Economics. 1979. Vol. 3. P. 229–263. 7. Херман-Пилат К. Нейролингвистический подход к перформативности в экономической науке. Вопросы экономики. 2011. № 2. С. 50–75. 8. Preda A. STS and Social Studies of Finance // The Handbook of Science and Technology Studies / E. J. Hacket, O. Amsterdamska, M. Lynch, J. Wajcman (eds.). Cambridge : MIT Press, 2008. P. 901–920. 9. Корнєєв В. В. Поведінкові фінанси та інвестування в експолярній економіці. Економічна теорія. 2009. № 3. С. 40–49. URL: http://iee.org.ua/ua/publication/211/(162)/ 10. Воронченко О. В. До питання визначення сутності опціонів та їх ролі у структурі фінансових інструментів. Наукові записки Інституту законодавства Верховної Ради України. 2016. №. 6. С. 61–67. 11. Кострач Л. М. Фінансові опціони як інструменти хеджування ризиків на ринку цінних паперів України : автореф. ... канд. екон. наук : 08.00.08. Ірпінь, 2014. 24 с.
dc.subjectмодель, опціон, ризики, фінансовий опціон, хеджуванняuk_UA
dc.subjectmodel, option, risks, financial option, hedging.en_EN
dc.titleМоделі ціноутворення фінансових опціонів як інструментів хеджування ризиків
dc.title.alternativeThe Models of Pricing for the Financial Options as the Instruments of Risks Hedging
dc.typeArticle
Файли
Контейнер файлів
Зараз показуємо 1 - 1 з 1
Ескіз
Назва:
statya_2019_IR_1538.pdf
Розмір:
573.37 KB
Формат:
Adobe Portable Document Format
Опис:
Завантажити
Ліцензійна угода
Зараз показуємо 1 - 1 з 1
Ескіз
Назва:
license.txt
Розмір:
1.71 KB
Формат:
Item-specific license agreed to upon submission
Опис:
Завантажити
Зібрання
Статті